Bij bovenstaande brokers kun je AUD/HKD traden.
Bij AUD/HKD trading moet je met een belangrijk verschil rekening houden ten opzichte van bijvoorbeeld AUD/CAD of AUD/CHF: de Hongkongse dollar (HKD) is gekoppeld aan de Amerikaanse dollar.
De HKMA houdt USD/HKD binnen een band van 7,75 tot 7,85 HKD per USD. Daardoor wordt AUD/HKD indirect sterk beïnvloed door zowel de AUD als de USD.
1. Let vooral op AUD/USD
Dit is waarschijnlijk de belangrijkste factor om naar te kijken. Omdat de HKD aan de USD gekoppeld is, kun je AUD/HKD grofweg zien als een combinatie van de beweging van AUD/USD en de zeer beperkte beweging van USD/HKD.
De Australische dollar wordt onder andere beïnvloed door renteverschillen, kapitaalstromen, grondstoffenprijzen en het wereldwijde risicosentiment.
Praktisch: als AUD/USD sterk stijgt terwijl USD/HKD relatief stabiel blijft, zal AUD/HKD doorgaans eveneens stijgen.
2. Houd de RBA en Fed in de gaten
Voor AUD/HKD zijn niet alleen de Reserve Bank of Australia (RBA) en Australische economische cijfers relevant. Omdat de HKD aan de USD gekoppeld is, zijn ook de Federal Reserve en Amerikaanse renteverwachtingen belangrijk.
De rente in Hongkong volgt onder het Linked Exchange Rate System doorgaans de Amerikaanse renteontwikkelingen nauw.
Let daarom op:
RBA-rentebesluiten
Fed-rentebesluiten
Australische inflatie
Amerikaanse inflatie
arbeidsmarktdata
economische groeicijfers
renteverwachtingen
3. Grondstoffen en China
Australië is sterk afhankelijk van grondstoffenexport. Vooral ijzererts is interessant om te volgen. Een sterkere vraag naar Australische grondstoffen kan de AUD ondersteunen.
Daarnaast is China belangrijk voor de Australische economie. Ontwikkelingen in de Chinese economie en Chinese aandelenmarkten kunnen daarom indirect invloed hebben op AUD/HKD.
4. Risk-on versus risk-off
De AUD reageert relatief sterk op veranderingen in het wereldwijde marktsentiment.
Risk-on:
aandelenmarkten stijgen
grondstoffen kunnen profiteren
AUD kan sterker worden
AUD/HKD kan stijgen
Risk-off:
beleggers zoeken veiligheid
AUD kan onder druk komen
AUD/HKD kan dalen
5. Begrijp de bijzondere dynamiek van de HKD
Dit is misschien wel het belangrijkste punt voor traders.
De HKD is geen volledig vrij zwevende valuta. De HKMA heeft een expliciete band rond USD/HKD en kan via het Currency Board-systeem ingrijpen wanneer de koers de grenzen van de band bereikt.
Daardoor moet je bij AUD/HKD niet dezelfde soort bewegingen verwachten als bij bijvoorbeeld AUD/JPY of AUD/CAD.
6. Technische analyse blijft belangrijk
Voor de grafiek kun je bijvoorbeeld kijken naar:
Indicator Waarvoor gebruiken?
50 EMA Middellange trend
200 EMA Lange termijn trend
RSI Momentum
ATR Volatiliteit
Support/resistance Instap- en uitstapniveaus
Price action Bevestiging van setups
Een interessante aanpak is om eerst AUD/USD te analyseren en vervolgens te kijken of de AUD/HKD-grafiek dezelfde richting bevestigt.
AUD/HKD checklist
Voordat je een trade opent, kun je deze vragen nalopen:
① Wat doet AUD/USD?
② Wat zijn de renteverwachtingen van RBA en Fed?
③ Hoe ontwikkelen grondstoffen en vooral ijzererts zich?
④ Is de markt risk-on of risk-off?
⑤ Hoe beweegt USD/HKD binnen de band van 7,75–7,85?
⑥ Waar liggen belangrijke support- en resistancelevels?
⑦ Is de verwachte winst groot genoeg ten opzichte van het risico?
Kort gezegd: bij AUD/HKD zou ik vooral AUD/USD + Fed/RBA + grondstoffen + China + het USD/HKD-pegsysteem volgen.
De bijzondere structuur van de HKD maakt dit valutapaar fundamenteel anders dan veel andere AUD-crosses.